تقرير الیورو استرالي EURAUD الأحد 5/9/2026

الیورو استرالي EURAUD

1. الملخص التنفیذي

تظهر حركة EURAUD استمرار الضغط الهابط مع اقتراب السعر من منطقة دعم قوي قرب 1.6110 إلى 1.6120 بعد كسر 1.6190 ثم 1.6262 وبقاء السعر أسفل المتوسط المتحرك على إطار 4H في المقابل بدأت سرعة الهبوط في التراجع نسبيا مع اقتراب السعر من الدعم اليومي ووجود RSI في منطقة ضعيفة، وهو ما يرفع احتمال ظهور ارتداد تصحيحي بعد سحب السيولة حتى مع بقاء الاتجاه العام سلبي

أساسيا يستفيد الدولار الأسترالي من تحسن بيانات النمو وارتفاع احتمالات رفع RBA، بينما يحصل اليورو بدوره على دعم من ارتفاع التضخم وتوقع رفع ECB في 10 سبتمبر. لذلك يبقى الاتجاه الفني الهابط قائما لكن الاقتراب من دعم يومي قوي يستوجب الحذر من البيع المتأخر

2. التحلیل الأساسي

تسارع التضخم في منطقة اليورو إلى 3.3% في أغسطس من 2.9% في يوليو، مدفوع بصورة رئيسية بارتفاع مكون الطاقة إلى 14.3% سنويا

في المقابل تباطأ التضخم الأساسي بصورة محدودة إلى 2.4% وهو ما يشير إلى أن جزء كبير من الارتفاع الحالي مرتبط بالطاقة أكثر من كونه توسع واسع في ضغوط الطلب

الأسواق تسعر بصورة شبه كاملة رفع البنك المركزي الأوروبي للفائدة 25 نقطة أساس في اجتماع 10 سبتمبر، لكن تباطؤ النمو في المنطقة يحد من قدرة البنك على إعطاء مسار تشديد طويل بعد القرار

على الجانب الأسترالي نما الناتج المحلي 0.4% فصليا و2.1% سنويا في الربع الثاني متجاوزا التوقعات، بالتزامن مع استمرار تضخم محلي مرتفع ومخاوف تتعلق بتكاليف العمل

هذا دفع توقعات السوق نحو احتمال مرتفع لرفع RBA للفائدة في الاجتماع المقبل، وهو ما يعزز أفضلية الدولار الأسترالي نسبيا حتى مع بقاء ECB متشدد

التوجه الأساسي العام سلبي بحذر مع أفضلية نسبية للدولار الأسترالي نتيجة قوة النمو وارتفاع احتمالات رفع RBA بينما يوفر رفع ECB المتوقع دعم مقابل لليورو

3. التحلیل الفني H4

واصل الزوج بناء قمم وقيعان أدنى بعد الفشل قرب 1.6400 ثم كسر 1.6262 و1.6190 في حركة أبقت السعر أسفل المتوسط المتحرك

الحركة الحالية وصلت إلى منطقة 1.6110 إلى 1.6120 وهي دعم مهم طويل الأجل ويظهر على الشارت كمنطقة SSL مباشرة

رغم استمرار الاتجاه الهابط بدأت الحركة تتباطأ نسبيا قرب الدعم، كما يتحرك RSI في منطقة ضعيفة دون تشبع مفرط جديد وهو ما يرفع احتمال ارتداد قصير الأجل خاصة مع الانحسار في الزخم – دايفرجانس – الحالي الذي يدعم ايضا فكرة الارتداد

المقاومة الأولى تقع عند 1.6190 ثم فجوة FVG قرب 1.6220 إلى 1.6262 أعلى ذلك تظهر مقاومة عند 1.6310 ثم فجوة FVG أكبر بين 1.6356 و1.64013

الدعم الحالي عند 1.6110 إلى 1.6120 ثم 1.6025

4. تحلیل فیبوناتشي

لم يتم استخدام فيبوناتشي في هذا التحليل لأن الحركة السابقة داخل المنطقة محل القياس كانت عرضية ومتداخلة ولا توفر موجة اتجاهية واضحة يمكن اعتبارها أساس منطقي للقياس

5. تحلیل السیولة المؤسسیة

في حالة استمرار الهبوط يمثل نطاق 1.6110 إلى 1.6120 أول تجمع سيولة بيعية رئيسي مع وجود SSL مباشرة أسفل السعر. كسر هذه المنطقة بإغلاق واضح يفتح المجال نحو 1.6025

في حالة الارتداد تظهر أول سيولة شرائية قرب 1.6190 ثم فجوة FVG حول 1.6220 إلى 1.6262. أعلى ذلك تقع المقاومة 1.6310 قبل فجوة FVG الأكبر بين 1.6356 و1.64013

ملاحظة التشارت: يعرض الرسم الخريطة الفنية والمسار الرئيسي، وتُعتمد مناطق التنفيذ التفصيلية أدناه بعد تحقق شروط التفعيل.

6. السیناریو الأساسي – صعود

الاتجاه بيع

مسار التنفيذ – الكسر المباشر (كسر السيولة بدل من سحبها)
- شرط التفعيل: كسر 1.6110 بإغلاق 4H واضح مع استمرار الزخم السلبي
  منطقة التنفيذ: 1.6105 إلى 1.6110 بعد ثبات الكسر
- TP1 1.6075
- TP2 1.6025
- ملاحظة الأهداف: يكتفى بهدفين لأن 1.6025 يمثل الدعم اليومي الرئيسي، ويعاد تقييم الحركة عند الوصول إليه.
- وقف التنفيذ المقترح: 1.6135
  مستوى بطلان النظرة الأسبوعية: إغلاق H4 أعلى 1.6190
درجة الثقة 59% استمرار الهيكل الهابط وتفوق توقعات RBA يدعمان البيع بينما يقلل الاقتراب من دعم يومي طويل الأجل وتباطؤ الحركة من قوة السيناريو

7. السیناریو البدیل – تصحیح ھابط

الاتجاه شراء تصحيحي (سحب السيولة – مخاطرة نوعية لأنها عكس البنية الاتجاهية فنيا)
- شرط التفعيل: ارتداد صاعد قوي من 1.6110 ثم تجاوز 1.6165 بإغلاق H4
  منطقة التنفيذ: 1.6165 إلى 1.6175 بعد ثبات التجاوز
- TP1 1.6200
- TP2 1.6256
- TP3 1.6280
- وقف التنفيذ المقترح: 1.6140
  مستوى بطلان النظرة الأسبوعية: إغلاق H4 أسفل 1.6110
درجة الثقة 41% الاقتراب من دعم يومي قوي وارتفاع احتمالات رفع ECB قد يسمحان بارتداد تصحيحي لكن الاتجاه الفني وأفضلية الدولار الأسترالي يمنعان ترجيح الشراء حاليا

8. المخاطرة

المخاطرة المقترحة للصفقة 1% كحد مفضل وبحد أقصى 2%
لا تتم مطاردة السعر إذا تحرك بعيدا عن منطقة الدخول ولا توسع وقف الخسارة بعد دخول الصفقة
إذا لم يصل السعر إلى منطقة التفعيل المحددة فلا توجد صفقة

9. المفكرة الاقتصادیة

الثلاثاء 8 سبتمبر 2026
06:20 ص GMT+3 | AUD | حديث Sarah Hunter من البنك الاحتياطي الأسترالي | تأثير متوسط
تنويه: تأثير غير مباشر على الزوج عبر أي إشارات تخص التضخم أو توقيت تعديل الفائدة

12:30 م GMT+3 | AUD | حديث Andrew Hauser من البنك الاحتياطي الأسترالي | تأثير متوسط
تنويه: تأثير غير مباشر على الزوج عبر تقييم البنك للنمو والتضخم ومسار السياسة النقدية